1 dienoraštisNewsDevelopersEnterpriseBlockchain ExplainedEvents and ConferencesPressNaujienlaiškiai

Užsiprenumeruokite mūsų naujienlaiškį.

Elektroninio pašto adresas

Mes gerbiame jūsų privatumą

Pagrindinis „Blogas“ Įmonių „Blockchain“

Kas yra mažmeninio centrinio banko skaitmeninė valiuta?

Pagrindiniai mažmeninės prekybos CBDC principai ir centrinio banko blokų grandinės priėmimo būklė visame pasaulyje. pateikė Matthieu Saint Olive 2020 m. birželio 8 d. Paskelbta 2020 m. birželio 8 d

kas yra CBD herojus

Jei stebite finansų ir kriptovaliutos naujoves, galbūt girdėjote be galo daug šurmulio dėl Centrinio banko skaitmeninių valiutų (CBDC) koncepcijos. Tačiau kartais gana sunku suprasti, kurie centriniai bankai yra toliausiai kuriant CBDC ir kokius pagrindinius dizaino principus jie svarsto. Šio pranešimo tikslas yra pristatyti pagrindinius mažmeninės prekybos CBDC principus ir pasidalinti konkrečiais pavyzdžiais, kaip įvairūs pasaulio centriniai bankai planuoja įdiegti technologiją.

Trumpa mokėjimų istorija

Pinigai yra svarbiausias ekonominės veiklos ingredientas, o jų fizinė forma yra glaudžiai susijusi su vartotojų poreikiais. Tai yra priežastis, kodėl pinigai nuolat vystėsi nuo pat primityviausių priešistorės formų (kriauklių, karoliukų) iki naujausių formų (grynųjų pinigų, bankinių programų), sekant nuolatinį dematerializacijos procesą. Per pastaruosius porą metų interneto produktų ir paslaugų atsiradimas paskatino paradigmos pokyčius, pasaulio sandoriams pereinant prie skaitmeniniu būdu sujungtos ekonomikos. Skaitmeninių mokėjimo priemonių augimas yra aiškiai susijęs su grynųjų pinigų naudojimo sumažėjimu mūsų skaitmeninėje ekonomikoje. Tokios įmonės kaip „PayPal“, „Stripe“, „Ant Financial“ ir „Revolut“ pasirodė kaip pramonės lyderės ir joms buvo naudinga perėjimas prie internetinės ir skaitmeninės komercijos.

Visai neseniai pastebėjome, kad mokėjimo pramonėje atsirado naujų naujovių. Tai prasidėjo nuo „Bitcoin“, o tada ant „Ethereum“ blokų grandinės, tokios kaip „Tether“ (USDT), pastatytų milijardų dolerių. Praėjusiais metais „Facebook“ paskelbė apie savo siekį įsitraukti į pinigų ir mokėjimų pramonę įgyvendinant projektą „Svarstyklės“: pasaulinis stabilus monetas, kuris, jų teigimu, pagerintų finansinę įtrauktį regionuose, kur žmonės gali naudotis „Facebook“, tačiau vis dar neturi banko sąskaitos.

Kadangi pagrindinis centrinių bankų įgaliojimas yra užtikrinti pinigų ir finansinį stabilumą, „blockchain“ ir „stablecoin“ technologijų naujovės privertė šias institucijas įvertinti, ar mokėjimų pramonės pertvarka kelia riziką. Tarp siūlomų sprendimų yra tai, kad centriniai bankai siūlo alternatyvą privačioms skaitmeninėms mokėjimo priemonėms su skaitmenine grynųjų pinigų forma. Tai mes vadiname Centrinio banko skaitmeninėmis valiutomis.

consensys rezginio piktograma apvali Atsisiųskite mūsų baltąją knygą „Centriniai bankai ir skaitmeninių pinigų ateitis“. parsisiųsti

Kas yra centrinio banko pinigai šiandien?

Labiausiai atpažįstama centrinio banko pinigų forma yra grynieji pinigai, kuriuos gali naudoti plačioji visuomenė ir kurie dažniausiai naudojami mažesnės vertės sandoriams. Kita centrinio banko pinigų forma yra teisėta mokėjimo priemonė, kurią išleidžia centrinis bankas ir kuri reiškia reikalavimą centriniam bankui. Tai skiriasi nuo komercinio banko pinigų, kurie reiškia reikalavimą komerciniam bankui. Tačiau vertinant, centrinio banko pinigus tarpbankiniai atsiskaitymai dažniausiai naudoja finansų įstaigos. Paprasčiau tariant, tai reiškia, kad finansų įstaigos turi banko sąskaitą centriniame banke, o jūs ir aš (kaip fiziniai asmenys) negalime. Tos sąskaitos jau valdomos skaitmeniniu būdu ir leidžia realiuoju laiku atlikti operacijas su sistemomis, vadinamomis realiuoju laiku atliekamu bendruoju atsiskaitymu (AAR). Pavyzdžiui, vadinama Europos AARL sistema 2 tikslas.

Du CBDC tipai

Kaip ir grynųjų pinigų bei komercinių bankų reikalavimai centriniam bankui, visame pasaulyje svarstomos dvi pagrindinės CBDC rūšys:

  • Didmeninė CBDC: šios rūšies valiutą finansinės institucijos naudotų finansiniam turtui pirkti ir parduoti ir pakeistų AARL sistemas.
  • Mažmeninė CBDC: šios rūšies valiuta būtų naudojama mokėti už daiktus, siųsti pinigus draugams ir šeimos nariams bei galbūt gauti vyriausybės paskatas ir subsidijas.

Kalbėdamas apie šį įrašą, daugiausia dėmesio skirsiu mažmeninei CBDC, kuri yra panaši į skaitmeninę grynųjų pinigų formą. Nuo šiol terminas „CBDC“ vartojamas apibūdinti „mažmeninę CBDC“.

Pagrindiniai mažmeninės prekybos CBDC principai

Nors mažmeninės prekybos CBDC yra daugybė dizaino galimybių, dauguma centrinių bankų visame pasaulyje sutaria dėl šių pagrindinių principų:

  • CBDC būtų nauja centrinio banko pinigų forma, kurią išleidžia ir kontroliuoja centrinis bankas. CBDC pasiūlą lemia pinigų politika ir kontroliuoja centrinis bankas. 
  • CBDC yra įsipareigojimas centrinio banko balansui (priešingai nei komercinio banko pinigai, kurie yra reikalavimas komerciniam bankui).
  • Visi piliečiai, įmonės ir vyriausybės agentūros privalo pripažinti CBDC kaip mokėjimo priemonę, teisėtą mokėjimo priemonę ir saugią vertės saugyklą.. 
  • Centrinis bankas paskirsto CBDC paritetu „vienas su vienu“ su atitinkamu „fiat“ ir turėtų būti lengvai ir laisvai konvertuojamas į komercinio banko pinigus ir grynuosius pinigus.
  • Vartotojams neturėtų būti reikalinga banko sąskaita norint gauti ir naudoti CBDC.
  • CBDC turėtų būti kuriama atviroje infrastruktūroje, kad privačios įmonės galėtų kurti naujoviškus produktus ir paslaugas. 
  • Sandorio kaina turėtų būti mažesnė nei dabartinių sistemų.

Pasak Tarptautinių atsiskaitymų banko, daugiau nei 80% centrinių bankų užsiima tam tikru CBDC darbu. Kinija, Švedija, Kambodža, Bahamos ir Rytų Karibai yra viena pažangiausių mažmeninės prekybos CBDC iniciatyvų. Jie vykdo tiesioginius pilotus ir dauguma jų planuoja pradėti veikti iki 2021 m. Pabaigos. Be to, kas kelias savaites kitas centrinis bankas paskelbia apie planą pradėti CBDC pilotą. Naujausios šalys apima Nyderlandai ir Pietų Korėja. Tačiau tarp tų centrinių bankų ne visi planuoja gyventi su CBDC. Nemažai jų, pavyzdžiui, Kanados bankas ir Pietų Afrikos rezervų bankas, paaiškino, kad jie pradeda tuos pilotus, kad tinkamai įvertintų CBDC galimybes ir riziką ir kuo labiau pasirengtų išleisti CBDC, jei reikia.

CBD priėmimas

Kaip skirtingos šalys įgyvendina CBDC

Nors per ateinančius metus daugelis centrinių bankų tikriausiai išleis CBDC, yra visiškai tikra, kad jie nebus visiškai vienodi. Yra daugybė dizaino variantų, kurie priklauso nuo nacionalinio konteksto ir tokių klausimų: 

  • Ar naudojami grynieji pinigai? 
  • Ar žmonės yra prisirišę prie grynųjų pinigų suteikiamo privatumo?? 
  • Ar komercinio banko pinigai laikomi saugiais? 
  • Koks yra finansinės įtraukties lygis? 

Tarp vykdomų iniciatyvų jau galime pastebėti keletą skirtumų. Pavyzdžiui, projektas pavadinimu „Smėlio doleris„Bahamuose yra sukurta siekiant suteikti gyventojams lengvesnę prieigą prie finansinių paslaugų, atsižvelgiant į ekonominius sunkumus po uragano„ Dorian “žalos finansinei infrastruktūrai. Taigi jie suteikia galimybę visuomenei naudotis CBDC pinigine be jokios banko sąskaitos ir neprašant jokio vartotojo identifikavimo už nedideles sumas. Jie planuoja pradėti gyventi jau šių metų pabaigoje. 

Kinijos tikslas yra kitoks. Jie nuo 2014 m. Dirba prie skaitmeninės valiutos ir elektroninio mokėjimo (DCEP) projekto, siekdami konkuruoti su dolerio, kaip pasaulinės rezervinės valiutos, dominavimu, kaip savo platesnės „Diržo ir kelio“ strategijos dalį. Šiuo metu vykdomi pilotai 4 miestuose, o 20 privačių kompanijų, įskaitant „McDonald‘s“ ir „Starbucks“, yra eksperimento dalis. Akivaizdu, kad Kinijos CBDC nenaudoja „blockchain“, bet naudoja kai kuriuos pagrindinius komponentus, tokius kaip asimetrinė kriptografija ir išmaniosios sutartys. 

Švedija turi unikalią ekonominę padėtį: ji yra mažiausiai nuo pinigų priklausanti šalis pasaulyje, turinti tik 1% BVP grynaisiais, palyginti su 11% euro zonos. Pastaruosius porą metų pastebėtas grynųjų pinigų sumažėjimas privertė kai kuriuos prekybininkus atsisakyti jų kaip mokėjimo priemonės, nes tai buvo per brangu. Jie dar neplanuoja pradėti gyventi, tačiau vis tiek dažnai apibūdinami kaip viena pažangiausių iniciatyvų.

Anglijos bankas dar nėra sukūręs jokios technologijos CBDC, tačiau jie paskelbė labai išsamią informaciją diskusijų dokumentas. Jie apibūdina galimą architektūros dizainą, pagrįstą viešosios ir privačios platformos modeliu. Koncepcija yra ta, kad CBDC, kaip vertės saugykla, būtų apskaitoma pagrindinėje centrinio banko valdomoje knygoje, kuri galėtų panaudoti privačią ir leidimų turinčią blokų grandinę. Nors pagrindinė knyga suteiks paprasčiausias mokėjimo funkcijas, kai kurios įgaliotos privačios įmonės teiktų patogias sąsajas, kad galėtų naudotis CBDC, tačiau taip pat teiks papildomas paslaugas, tokias kaip paskolos ir palūkanas taupančios sąskaitos. Ši centrinio banko ir komercinių bankų partnerystė reikštų, kad CBDC ne tik užtikrins patikimą ir veiksmingą mokėjimų infrastruktūrą, bet ir paskatins privačių įmonių skaitmenines naujoves.

Be nacionalinių CBDC, kurie yra bandomi, kas būtų, jei viso pasaulio centriniai bankai dirbtų kartu kurdami bendrus CBDC standartus? Tokie pasauliniai standartai supaprastintų tų centrinių bankų sistemų sąveiką, o tai žymiai sumažintų tarpvalstybinių mokėjimų kainą ir sudėtingumą. Šiuo keliu yra pora iniciatyvų, įskaitant Tarptautinių atsiskaitymų banko naująją centrinio banko grupė, kartu su šešiais kitais centriniais bankais, kurie šių metų pradžioje sudarė darbo grupę bendrų standartų tyrimui. Deja, ši iniciatyva vis dar yra izoliuota ir dar nebuvo viešai dalijamasi informacija apie rezultatus.

Kaip CBDC taps žaidimų keitėju mažmeniniams mokėjimams

Manau, akivaizdu, kad per ateinančius porą metų matysime, kaip pora CBDC išleidžiamos „iš tikrųjų“ visame pasaulyje. Tačiau, nors šiandien dauguma žmonių orientuojasi į tai, kas bus pirmasis centrinis bankas, išleidęs CBDC, manau, kad turėtume atidžiau pažvelgti į „kas pastatys geriausią?“ Kuris CBDC tikrai pakeis žaidimą mažmeninių mokėjimų atžvilgiu?

Mano nuomone, CBDC gali tapti tikru žaidimų keitimu mokėjimų pramonei, jei tenkinama viena sąlyga: centrinio banko skaitmeninė valiuta turi būti kuriama kaip atvira ir bendra infrastruktūra privačiam sektoriui, kad ją būtų lengva kurti. . Jis turi būti atviras, skaidrus ir prieinamas, nes niekas nebenori kurti ir naudoti uždengtų sistemų! Todėl labai rekomenduoju viso pasaulio centriniams bankams atkreipti dėmesį į pagrindinius pokyčius, vykstančius su viešosiomis „blockchain“ ekosistemomis, ypač su „Ethereum“, ir rasti drąsos sukurti panašią atvirą infrastruktūrą, kuri skatintų skaitmenines inovacijas. Priimkime decentralizavimo pranašumus kartu su itin solidžiu centrinių bankų siūlomu pasitikėjimu!

Žiūrėkite mūsų internetinį seminarą apie CBDC ir „Stablecoins“

Sužinokite, ką CBDC reiškia pinigų ateičiai. Žiūrėkite „CBDCIndustry InsightPaymentsNewsletter“. Prenumeruokite mūsų naujienlaiškį, kuriame rasite naujausias „Ethereum“ naujienas, įmonės sprendimus, kūrėjų išteklius ir dar daugiau. El. Pašto adresas Išskirtinis turinysPilnas „Blockchain“ verslo tinklų vadovasVadovas

Pilnas „Blockchain“ verslo tinklų vadovas

Tokenizacijos įvadasInternetinis seminaras

Tokenizacijos įvadas

Finansų ateitis Skaitmeninis turtas ir „DeFi“Internetinis seminaras

Finansų ateitis: skaitmeninis turtas ir „DeFi“

Kas yra „Enterprise Ethereum“Internetinis seminaras

Kas yra „Enterprise Ethereum“?

Centriniai bankai ir pinigų ateitisBaltas popierius

Centriniai bankai ir pinigų ateitis

Prekių prekybos finansavimas „Komgo Blockchain“Atvejo studija

„Komgo“: „Blockchain“ prekių prekybai finansuoti

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me